以割地相许，割地会造成将来后患无穷啊!"
石敬瑭不听他的话，割让幽云十六州给契丹，从此中原门户大开，无险可守。
石敬瑭死后，辽国攻打后晋，俘虏了晋出帝石重贵。
刘知远见时机出来了，当下称帝，建立后汉。
他建国之后，采纳了皇后李氏的建议，一改过去靠括民财犒军的惯例，而是拿出宫中所有财物赏赐将士，使得后汉大得人心。
辽国割据了幽云十六州后，不断进入中原，到处以"打草谷"的名义，掠夺财物、杀害中原无辜百姓。
这个做法，使得中原地区的人民反抗不断，击退了辽军。
耶律德光被迫北撤，留萧干守卫汴京。
刘知远一见时机出来，当下采纳郭威"由汾水南下取河南、进而图天下"的正确建议，命史弘肇为先锋，举兵南下。
后汉军一路势如破竹，所向无敌，很快拿下了洛阳和汴京。
刘知远稳定中原局势后，令魏州的杜重威移镇归德，与原归德节度使高行周对调。
杜重威抗命不从，刘知远令高行周与慕容彦超率军讨伐杜重威。