宋朝也回派了范成大为使臣，并带来了国书，正式提出了自已的议和条件。宋朝的条件大致有两条，一是金国必须交还黄河以南的土地，即包扩山东、中原、关中的全部地方，二是开通商路，两国商人可以自由入境经商。而且这一次使臣范成大的态度十分强硬，大有如果金国不答应下来，宋朝也决不退让的意思。因此与金国连谈了三次，但每一次双方都不欢而散。这一次金殿面谈，也是同样的结果。
其实金国的群臣也知道，南宋提出的条件，是绝对不能答应的，如果把黄河以南的土地都交还给宋朝，那么大金不如就直接亡国算了。因为虽然山东、中原、关中的全部地方加起来，只占大金全部土地的二成多，但不仅全都是战略要地，也是重要的税收来源地区，根本不可能交还给宋朝。
当然这一点宋朝也未必就不知道，但仍然之所以开出这样苛刻的条件，还是一个目地，那就是漫天要价，等着金国就地还钱。不过有一点是很明显，这一次宋朝是希望借议和逼金国做出一些让步，这也很好理解，毕竟在西夏的一战是宋朝打蠃了，而且还与蒙古连盟，南北夹击金国，可以说正占上风，想在谈判桌上取得一些好处，也是理所当然的。
金国的群臣也都各有盘算，有人主张，虽然